導(dǎo)語(yǔ)：對(duì)西部中小單位融資難題的思索一文來(lái)源于網(wǎng)友上傳，不代表本站觀點(diǎn)，若需要原創(chuàng)文章可咨詢客服老師，歡迎參考。

【摘要】中小企業(yè)融資向來(lái)是備受關(guān)注的熱門話題，目前我國(guó)中小企業(yè)融資難是一個(gè)普遍存在的問(wèn)題，尤其是在廣大的西部地區(qū)。本文針對(duì)西部中小企業(yè)融資的現(xiàn)狀，主要從西部的環(huán)境、法規(guī)政策、金融機(jī)構(gòu)、社會(huì)信用擔(dān)保、資本市場(chǎng)以及中小企業(yè)自身等幾個(gè)方面進(jìn)行了原因分析，進(jìn)一步提出了解決西部中小企業(yè)融資難的對(duì)策。

【關(guān)鍵詞】西部中小企業(yè)融資

近幾年來(lái)我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展迅猛，隨之而來(lái)的是中小企業(yè)的崛起，中小企業(yè)已經(jīng)成為社會(huì)經(jīng)濟(jì)生活中重要組成部分，逐步走向國(guó)民經(jīng)濟(jì)舞臺(tái)的前臺(tái)。尤其在我國(guó)的西部，中小企業(yè)更是占據(jù)半壁江山，是西部國(guó)民經(jīng)濟(jì)中最有活力的一支生力軍，成為拉動(dòng)國(guó)民經(jīng)濟(jì)的重要增長(zhǎng)點(diǎn)。然而，西部中小企業(yè)資金缺乏、融資困難，已成為制約其發(fā)展的“瓶頸”。如何解決中小企業(yè)融資難的問(wèn)題，已成為進(jìn)一步發(fā)展中小企業(yè)的關(guān)鍵所在。

一、西部中小企業(yè)融資方面存在的問(wèn)題

近年來(lái)，中小企業(yè)融資難是不爭(zhēng)的事實(shí)，尤其在經(jīng)濟(jì)發(fā)展相對(duì)落后的西部地區(qū)更是如此。目前西部中小企業(yè)在融資方面還存在以下問(wèn)題：

（一）資金缺口大，融資困難

西部中小企業(yè)存在的一個(gè)突出問(wèn)題是資金短缺，融資困難，這已成為我國(guó)西部地區(qū)企業(yè)發(fā)展的瓶頸。世界銀行一份研究報(bào)告表明：中國(guó)有81％的中小企業(yè)認(rèn)為“一年內(nèi)的流動(dòng)資金不能滿足需要”、60％的企業(yè)“沒(méi)有中長(zhǎng)期貸款”。國(guó)家統(tǒng)計(jì)局的《中小企業(yè)發(fā)展問(wèn)題研究》表明，在生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)上，融資比較困難和很困難的企業(yè)仍為68％和14％，資金不足成為企業(yè)經(jīng)營(yíng)困難的重要原因。

（二）融資方式單一

在我國(guó)中小企業(yè)中，融資的方式非常不對(duì)稱，95％以上都是向銀行貸款,還有5％的是采用直接融資的方式。尤其是西部地區(qū)的中小企業(yè)融資在很大程度上還是依賴于銀行貸款,然而,壟斷了信貸資金達(dá)80％的四大國(guó)有商業(yè)銀行卻將發(fā)展戰(zhàn)略定位于“大行業(yè)、大企業(yè)”，使中小企業(yè)在借款時(shí)，與國(guó)有大中型企業(yè)相比，不僅很難獲得優(yōu)惠利率，而且還要求支付比國(guó)有大中型企業(yè)借款多得多的浮動(dòng)利息。銀行對(duì)中小企業(yè)的貸款多采取抵押或擔(dān)保方式，不僅手續(xù)繁雜，而且中小企業(yè)還要付出擔(dān)保費(fèi)、抵押資產(chǎn)評(píng)估等相關(guān)費(fèi)用，融資成本偏高。

（三）非正規(guī)的融資受到青睞

西部地區(qū)大部分中小企業(yè)融資渠道單一，融資數(shù)量不足，在無(wú)法獲得各種正規(guī)融資渠道的前提下，中小企業(yè)不得不采取拖欠貨款、私募股本、向親人借貸和內(nèi)部職工集資等民間借貸行為。據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)，在我國(guó)大約有60％以上的中小企業(yè)發(fā)生過(guò)這種民間借貸行為。對(duì)于通過(guò)內(nèi)部集資的企業(yè)來(lái)說(shuō)，集中和聯(lián)合社會(huì)資金的目的是為了分享其資金經(jīng)營(yíng)所帶來(lái)的經(jīng)濟(jì)效益，但如果集資活動(dòng)中缺少了必要的管制，就會(huì)出現(xiàn)很多問(wèn)題和糾紛。

二、西部中小企業(yè)融資難的原因分析

造成西部中小企業(yè)融資難的原因是多方面的，既有宏觀層面的原因，也有微觀層面的原因；既有外部環(huán)境因素，也包括內(nèi)部因素的影響。

（一）融資的外部環(huán)境差，引資能力弱

我國(guó)西部所處的地理位置欠佳、基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)跟不上經(jīng)濟(jì)發(fā)展的步伐，經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)薄弱，積累不足，對(duì)外開放程度較低，加之西部地區(qū)在思想觀念、人才素質(zhì)、政府效率、市場(chǎng)和法制狀況等軟環(huán)境上都落后于東部地區(qū)，導(dǎo)致對(duì)外資缺乏吸引力，引資能力弱。一直以來(lái)，東部地區(qū)利用外商投資占全國(guó)比重在86％以上，是西部地區(qū)的30多倍。西部不僅利用外資數(shù)量少，而且地區(qū)分布不平衡，主要集中在重慶、四川、云南、廣西、陜西五省市，利用外資最少的是青海、西藏、新疆三省區(qū)。每年西部利用外資約占全國(guó)4％左右，增幅有限，與全國(guó)的平均水平差距很大。

（二）缺乏法律和政策支持

從國(guó)外的經(jīng)驗(yàn)看，很多發(fā)達(dá)國(guó)家對(duì)落后地區(qū)的開發(fā)政策都采取立法的形式予以明確，強(qiáng)制性和約束力很強(qiáng)，然而我國(guó)在這方面還比較欠缺。雖然我國(guó)2002年通過(guò)的《中華人民共和國(guó)中小企業(yè)促進(jìn)法》，為解決已存在多年的中小企業(yè)提供了法律依據(jù)，但是還未形成完整的支持中小企業(yè)發(fā)展的金融政策體系。政府部門“抓大放小”政策弱化了對(duì)小企業(yè)的扶持與服務(wù)，而且有關(guān)的政策規(guī)定流于形式。對(duì)于西部地區(qū)本身而言，多數(shù)也沒(méi)有關(guān)于中小企業(yè)發(fā)展的系統(tǒng)戰(zhàn)略規(guī)劃，缺乏符合地方特色、統(tǒng)一的中小企業(yè)政策支持體系，而且西部各省市動(dòng)作緩慢、力度不夠，沒(méi)有扶持中小企業(yè)的地方法規(guī)，特別是對(duì)中小企業(yè)融資難，吸引投資難的問(wèn)題沒(méi)有引起足夠的重視。

（三）金融機(jī)構(gòu)“惜貸”“慎貸

隨著股份制商業(yè)銀行改革的進(jìn)行，商業(yè)銀行以追求自身利益最大化為目標(biāo)，資金運(yùn)用堅(jiān)持安全性、流動(dòng)性和收益性原則，由于西部地區(qū)的預(yù)期收益率低而投資風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較高，從而出現(xiàn)東部銀行資金流入少，西部銀行資金流出多的局面。即使在西部地區(qū)，金融機(jī)構(gòu)的信貸資金多是向大企業(yè)、大項(xiàng)目?jī)A斜，對(duì)中小企業(yè)、民營(yíng)經(jīng)濟(jì)的“信貸歧視”已是個(gè)全國(guó)性的普遍現(xiàn)象，這種情況在西部更為嚴(yán)重一些。如甘肅省四大國(guó)有商業(yè)銀行2000年5月底向鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)、三資企業(yè)和私營(yíng)個(gè)體企業(yè)的貸款僅有34.9億元，占全部貸款的4.07％，而且對(duì)民營(yíng)企業(yè)的貸款幾乎全部都是短期貸款，作為資金來(lái)源主渠道的銀行卻并未向民營(yíng)企業(yè)提供足夠的融資支持。另一方面，金融機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)創(chuàng)新不夠，金融機(jī)構(gòu)沒(méi)有考慮中小企業(yè)短、平、快資金需求特點(diǎn)的靈活貸款機(jī)制，為他們量身定做金融產(chǎn)品，信貸品種單一，無(wú)法滿足企業(yè)日益增長(zhǎng)的資金以及其他金融服務(wù)的需求。另外，目前各商業(yè)銀行普遍強(qiáng)化了對(duì)貸款審批、發(fā)放等環(huán)節(jié)的責(zé)任，特別是強(qiáng)化了信貸人員的風(fēng)險(xiǎn)約束，造成了金融機(jī)構(gòu)“惜貸”、“慎貸”的產(chǎn)生，這就影響了基層放貸的積極性。

在我國(guó)西部中小企業(yè)中，大多數(shù)企業(yè)集中在中小城鎮(zhèn)和農(nóng)村，尤其是占我國(guó)經(jīng)濟(jì)半壁江山的鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)，在目前形勢(shì)下非常需要中小金融機(jī)構(gòu)提高其融資和結(jié)算服務(wù)水平，但是專門為中小企業(yè)提供金融服務(wù)的金融機(jī)構(gòu)體系尚未建立起來(lái)。西部中小企業(yè)的主要融資機(jī)構(gòu)是信用社和商業(yè)銀行，他們雖然對(duì)中小企業(yè)的貸款比較積極，但這些金融機(jī)構(gòu)都不具有向社會(huì)公眾籌資的政策性權(quán)利，他們?nèi)鄙僮銐虻膶?shí)力來(lái)負(fù)擔(dān)其中小企業(yè)融資的能力，難以擔(dān)當(dāng)起為中小企業(yè)融資的重任。在蘭州轄區(qū)主營(yíng)存貸款業(yè)務(wù)的134家地方性中小金融機(jī)構(gòu)中，資本充足率大于8％的只有28家，僅占21％。中小銀行由于規(guī)模小，網(wǎng)點(diǎn)少，營(yíng)業(yè)額低，制約其科技水平的改善，也制約著其業(yè)務(wù)的發(fā)展和風(fēng)險(xiǎn)的化解，而且中小金融機(jī)構(gòu)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)能力趨于弱化，市場(chǎng)占有份額有逐年下降的趨勢(shì)。根據(jù)統(tǒng)計(jì)，新疆地區(qū)金融機(jī)構(gòu)的存貸市場(chǎng)占有份額每年以1-2個(gè)百分點(diǎn)的幅度下降，在金融業(yè)的激烈競(jìng)爭(zhēng)中處于十分不利的地位。

（四）社會(huì)信用體系不健全

信用缺失、擔(dān)保體系的不健全是西部地區(qū)中小企業(yè)融資困難的重要原因。在我國(guó)，社會(huì)信用體系剛剛出現(xiàn)，但是至今沒(méi)有一部完整的規(guī)范信用的法律，特別是規(guī)范中小企業(yè)信用的法律或法規(guī)。基層中小企業(yè)貸款擔(dān)保機(jī)構(gòu)發(fā)展又緩慢，遠(yuǎn)不能滿足眾多中小企業(yè)貸款擔(dān)保的實(shí)際需要，至2004年底，全國(guó)已經(jīng)設(shè)立各類中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)約1000家，共籌集擔(dān)?；鸺s300億元。可是這些機(jī)構(gòu)大多數(shù)隸屬于政府部門，管理分散，規(guī)模過(guò)小，分布極不平衡，而且缺乏科學(xué)的管理和風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償機(jī)制，因此作用十分有限。另外，全國(guó)或區(qū)域性再擔(dān)保機(jī)構(gòu)尚未建立，在西部幾乎沒(méi)有擔(dān)保公司愿意涉足這個(gè)高風(fēng)險(xiǎn)的領(lǐng)域。即使能夠拿出好項(xiàng)目，中小企業(yè)也往往因自身存量資產(chǎn)不足而找不到合適的擔(dān)保機(jī)構(gòu)，得不到信貸的支持，轉(zhuǎn)而向民間非正規(guī)渠道借貸，其面臨的風(fēng)險(xiǎn)是不言而喻的。

（五）缺乏多層次的資本市場(chǎng)

資本市場(chǎng)是企業(yè)籌資、運(yùn)作的場(chǎng)所，但是它對(duì)于中小企業(yè)來(lái)說(shuō)尚無(wú)通道可以進(jìn)入，主要是缺乏一個(gè)場(chǎng)內(nèi)與場(chǎng)外交易市場(chǎng)相結(jié)合、私人權(quán)益資本與公開權(quán)益資本相結(jié)合、一般投資公司和投資者與風(fēng)險(xiǎn)投資公司和投資者相結(jié)合的規(guī)范的、適于各類中小企業(yè)融資需要的“小資本市場(chǎng)體系”。西部企業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)能力由于種種原因，往往趕不上東中部企業(yè)，從而造成資本市場(chǎng)融資能力低下，證券化和票據(jù)融資受阻，使得西部地區(qū)資本發(fā)展相對(duì)滯后，股權(quán)、債權(quán)直接融資占的比例較小，2004年西部12?。▍^(qū)、市）僅有277家上市公司，占全國(guó)上市公司總數(shù)的21.8％，說(shuō)明資本市場(chǎng)的利用能力還處于較低水平。

（六）中小企業(yè)自身的缺陷

1．競(jìng)爭(zhēng)力弱、經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)大

目前我國(guó)西部中小企業(yè)規(guī)模小、資金實(shí)力薄弱，經(jīng)營(yíng)機(jī)制不健全，產(chǎn)業(yè)、產(chǎn)品結(jié)構(gòu)不合理，低水平重復(fù)建設(shè)嚴(yán)重，設(shè)備落后，抗風(fēng)險(xiǎn)能力較弱，總體經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)不佳，持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力不足。多數(shù)西部中小企業(yè)在管理方式上仍停留在家庭作坊的層次上,管理者大多沒(méi)有經(jīng)過(guò)專業(yè)的學(xué)習(xí)，投資項(xiàng)目缺乏可行性研究，對(duì)市場(chǎng)的判斷能力、營(yíng)銷水平和對(duì)于生產(chǎn)技術(shù)的掌握能力較差，不能及時(shí)根據(jù)市場(chǎng)需求調(diào)整產(chǎn)品結(jié)構(gòu)，決策往往帶有一定的盲目性、冒險(xiǎn)性。一旦遇到經(jīng)濟(jì)不景氣，競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手的強(qiáng)力打壓，經(jīng)營(yíng)決策失誤以及政府政策方向轉(zhuǎn)變等情況時(shí)，就會(huì)直接導(dǎo)致破產(chǎn)，再者西部地區(qū)大部分企業(yè)以勞動(dòng)密集型為主，一般處于競(jìng)爭(zhēng)激烈的行業(yè)或領(lǐng)域，進(jìn)入和退出的頻率均相對(duì)較高。有銀行管理人員估計(jì)，我國(guó)有近30％的民營(yíng)中小企業(yè)在2年內(nèi)消失，近60％在4至5年內(nèi)消失。因此，中小企業(yè)很差的成長(zhǎng)狀況和高比率的倒閉情況使其向提供貸款的商業(yè)銀行面臨著較大的信貸風(fēng)險(xiǎn)。

2.管理水平低，信用度不高

中小企業(yè)普遍存在的一個(gè)問(wèn)題就是管理水平低，信用度不高，這更加導(dǎo)致了金融機(jī)構(gòu)對(duì)中小企業(yè)的抵制。由于商業(yè)銀行對(duì)中小企業(yè)的監(jiān)控比較困難，中小企業(yè)經(jīng)常惡意違約，增加了銀行的信貸風(fēng)險(xiǎn)。金融機(jī)構(gòu)為降低風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生，提高了信貸準(zhǔn)入門檻。2004年以來(lái)，西部不少國(guó)有商業(yè)銀行執(zhí)行存量位移的信貸政策，將貸款額度從A級(jí)以下企業(yè)移位于AA級(jí)以上企業(yè)。處于發(fā)展和創(chuàng)業(yè)中的西部企業(yè)通常不具備較大的資產(chǎn)規(guī)模，也不具備良好的歷史經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)記錄和銀行認(rèn)可的擔(dān)保和抵押，在資信評(píng)級(jí)中一般不能獲得較高的資信等級(jí)，使中小企業(yè)難以獲得銀行貸款支持。

三、解決西部中小企業(yè)融資難的對(duì)策

（一）制定相關(guān)法律和政策，為中小企業(yè)的發(fā)展創(chuàng)造良好的融資環(huán)境

資金不足是中小企業(yè)面臨生存和發(fā)展面臨的核心問(wèn)題。在世界一些發(fā)達(dá)國(guó)家和地區(qū)，都將擴(kuò)大中小企業(yè)資金來(lái)源的金融環(huán)境作為扶持中小企業(yè)發(fā)展的政策重心進(jìn)行建設(shè)，大部分國(guó)家或地區(qū)都建立了明確的法律體系，如美國(guó)的《中小企業(yè)法》、日本和韓國(guó)的《中小企業(yè)基本法》等，并且這些法律體系并非一成不變的，而是隨著環(huán)境的變化適時(shí)出臺(tái)一些反映當(dāng)時(shí)經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展要求的新法律，同時(shí)對(duì)部分原有的法律也適時(shí)地進(jìn)行一些調(diào)整和修改，并且對(duì)高薪技術(shù)、落后地區(qū)的中小企業(yè)都重點(diǎn)扶持。我國(guó)也應(yīng)借鑒西方發(fā)達(dá)國(guó)家的做法，進(jìn)一步制定和完善有關(guān)法規(guī)和政策，從宏觀上改善投融資環(huán)境，創(chuàng)造有利于中小企業(yè)發(fā)展的融資環(huán)境。主要應(yīng)從稅收優(yōu)惠、財(cái)政補(bǔ)貼、貸款援助、風(fēng)險(xiǎn)投資等方面建立和完善政策體系。對(duì)中小企業(yè)發(fā)展的扶持應(yīng)側(cè)重于西部地區(qū)的中小企業(yè)，并對(duì)企業(yè)非正規(guī)的融資行為進(jìn)行引導(dǎo)，這樣有利于欠發(fā)達(dá)地區(qū)的開發(fā)，有利于社會(huì)經(jīng)濟(jì)的穩(wěn)定發(fā)展。

（二）加大金融機(jī)構(gòu)的改革力度，為西部中小企業(yè)提供有效的金融支持

1．轉(zhuǎn)變經(jīng)營(yíng)觀念，完善金融部門的運(yùn)營(yíng)和管理體制

轉(zhuǎn)變經(jīng)營(yíng)觀念，就是在防范風(fēng)險(xiǎn)的前提下，積極開展業(yè)務(wù)創(chuàng)新，引入買方貸款、融資租賃業(yè)務(wù)、保理業(yè)務(wù)、定額透支等信貸模式，逐步探索和擴(kuò)大擔(dān)保范圍。可以根據(jù)中小企業(yè)的特點(diǎn)，開展無(wú)形資產(chǎn)(如專利)抵押貸款、應(yīng)收賬款抵押貸款和存貨抵押貸款等信貸業(yè)務(wù)。對(duì)銀行來(lái)講，以應(yīng)收賬款和存貨質(zhì)押發(fā)放的貸款，實(shí)際是資產(chǎn)保證型的貸款，風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)容易控制，安全性較高；基于應(yīng)收賬款和存貨放貸，能夠使資金運(yùn)用與中小企業(yè)的生產(chǎn)、銷售得到更好的銜接，從而減少資金占用，降低資金成本，在一定程度上化解了中小企業(yè)流動(dòng)資金緊張問(wèn)題，從而實(shí)現(xiàn)銀行與企業(yè)的雙贏。只有金融機(jī)構(gòu)經(jīng)營(yíng)觀念的轉(zhuǎn)變，才能為中小企業(yè)的平等發(fā)展提供有利條件。

金融機(jī)構(gòu)要完善信貸管理機(jī)制，加強(qiáng)對(duì)中小企業(yè)的信貸服務(wù)。首先要改進(jìn)貸款授權(quán)授信制度，下放貸款權(quán)限，減少對(duì)中小企業(yè)申請(qǐng)貸款的管理層次，簡(jiǎn)化審批程序，加大基層行、社信貸人員的貸款權(quán)限和責(zé)任。對(duì)有市場(chǎng)、信譽(yù)好、效益高的中小企業(yè)適當(dāng)放寬貸款條件，擴(kuò)大授權(quán)額度。其次要在落實(shí)信貸風(fēng)險(xiǎn)防范措施的基礎(chǔ)上，進(jìn)一步完善信貸激勵(lì)機(jī)制，調(diào)動(dòng)信貸人員營(yíng)銷貸款的積極性，做到責(zé)權(quán)分明、獎(jiǎng)懲兌現(xiàn)，調(diào)動(dòng)信貸人員防范風(fēng)險(xiǎn)和拓展業(yè)務(wù)的積極性。

在這方面，農(nóng)行廣西區(qū)分行做得不錯(cuò)。農(nóng)行廣西區(qū)分行在2006年工作會(huì)議上提出：“要在中小企業(yè)市場(chǎng)上培育新的業(yè)務(wù)增長(zhǎng)點(diǎn)?！边@意味著該行將加大對(duì)中小企業(yè)的關(guān)注和貸款支持力度。其實(shí)，該行從來(lái)沒(méi)有放棄對(duì)優(yōu)質(zhì)中小企業(yè)的信貸支持，目前該行貸款1000萬(wàn)元以下的企業(yè)客戶有3000多戶，總貸款超過(guò)31億元，貸款企業(yè)涵蓋全區(qū)80個(gè)行業(yè)。當(dāng)然，對(duì)于中小企業(yè)貸款需求，農(nóng)行并不是有求必應(yīng)，更不會(huì)一哄而起。該行將按照擇優(yōu)準(zhǔn)入、提高效率、靈活擔(dān)保、防范風(fēng)險(xiǎn)的方針，開發(fā)有特色的小企業(yè)信貸產(chǎn)品，盡快形成有競(jìng)爭(zhēng)力的產(chǎn)品體系。在客戶準(zhǔn)入上，該行將堅(jiān)持優(yōu)中選優(yōu)、小中選強(qiáng)和分類指導(dǎo)的原則，重點(diǎn)選擇具有區(qū)域行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)的行業(yè)和特色產(chǎn)業(yè)，支持已經(jīng)完成技術(shù)改造和產(chǎn)品升級(jí)并符合生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)具有合法性、經(jīng)營(yíng)效益具有穩(wěn)定性、發(fā)展現(xiàn)階段具有成長(zhǎng)性、現(xiàn)金流量具有充足性、擔(dān)保方式具有安全性、經(jīng)營(yíng)者行為和信用具有可靠性的“六性”要求的中小企業(yè)，嚴(yán)禁支持重復(fù)建設(shè)或達(dá)不到國(guó)家排放標(biāo)準(zhǔn)的污染企業(yè)。

2.發(fā)展專為西部中小企業(yè)服務(wù)的中小金融機(jī)構(gòu)

鑒于傳統(tǒng)大型金融機(jī)構(gòu)天生不適合為中小企業(yè)服務(wù)，可大力發(fā)展和完善中小金融機(jī)構(gòu)。原因除了其資金實(shí)力的限制以外，更主要是因?yàn)榈胤叫再|(zhì)的中小金融機(jī)構(gòu)更容易了解地方中小企業(yè)的經(jīng)營(yíng)狀況、項(xiàng)目前景和信用水平，最容易克服信息不對(duì)稱和因信息不完全而導(dǎo)致的交易成本較高的障礙。在西部地區(qū)組建以支持西部大開發(fā)為宗旨的區(qū)域性商業(yè)銀行，可提高金融效率，廣泛籌集國(guó)內(nèi)外資金。對(duì)此參照國(guó)外做法，采取一些優(yōu)惠措施，鼓勵(lì)外資銀行進(jìn)入西部地區(qū)，通過(guò)傾斜的金融管理政策促進(jìn)西部地區(qū)各類金融機(jī)構(gòu)的發(fā)展。

（三）建立和完善信用擔(dān)保體系

目前，一方面中小企業(yè)貸款需求得不到滿足，另一方面銀行資金又找不到好的項(xiàng)目，解決這個(gè)矛盾的關(guān)鍵就是加快中小企業(yè)信用擔(dān)保體系建設(shè)。根據(jù)我國(guó)的實(shí)際情況，借鑒國(guó)際上的經(jīng)驗(yàn)，西部中小企業(yè)貸款擔(dān)保體系應(yīng)該是一個(gè)以政府擔(dān)保為主，其它擔(dān)保形式并存的中小企業(yè)信貸擔(dān)保體系。可成立多種形式的信貸擔(dān)保機(jī)構(gòu)，開辟多種渠道籌集擔(dān)?；穑烧?、社會(huì)中介組織、企業(yè)和銀行共同建立中小企業(yè)貸款擔(dān)?；?。目前廣西壯族自治區(qū)正在加快建立中小企業(yè)信用擔(dān)保體系，部分市成立由政府出資引導(dǎo)，社會(huì)資金參與的中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)，鼓勵(lì)有條件的縣成立中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)。政府出資的中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)將堅(jiān)持政府指導(dǎo)扶持和市場(chǎng)化運(yùn)作，實(shí)行信用擔(dān)保和提高企業(yè)信用相結(jié)合，適度競(jìng)爭(zhēng)和行業(yè)自律相結(jié)合；堅(jiān)持法制化、市場(chǎng)化、規(guī)模化、規(guī)范化的發(fā)展方針，促進(jìn)中小企業(yè)信用擔(dān)保行業(yè)規(guī)范和健康發(fā)展。據(jù)了解，廣西目前還在積極探索建立和完善多層次、多元化、多形式非公有制企業(yè)信用擔(dān)保體系，支持鼓勵(lì)有條件的民營(yíng)企業(yè)建立股份制或會(huì)員制等形式的擔(dān)保機(jī)構(gòu)和風(fēng)險(xiǎn)投資機(jī)構(gòu)。為此，廣西將積極開展銀企對(duì)話，協(xié)助金融機(jī)構(gòu)建立健全適合民營(yíng)企業(yè)的信用評(píng)級(jí)和信用管理體系；積極拓寬民營(yíng)企業(yè)直接融資渠道，鼓勵(lì)和支持符合條件的民營(yíng)企業(yè)上市融資或發(fā)行債券。

（四）培育和發(fā)展多層次的西部資本市場(chǎng)

1．實(shí)行資源證券化戰(zhàn)略

我國(guó)西部地區(qū)自然資源豐富，但是由于資源的開發(fā)成本很高，資源型企業(yè)的比較優(yōu)勢(shì)難以表現(xiàn)出來(lái)。為了使西部地區(qū)豐富的資源資本化，我們可以實(shí)行資源證券化。所謂資源證券化是指在明確界定資源產(chǎn)權(quán)的基礎(chǔ)上，對(duì)于那些已知的資源，以其未來(lái)的現(xiàn)金作為抵押，在資本市場(chǎng)上以發(fā)行資源抵押證券的方式進(jìn)行變現(xiàn)性融資。例如西部地區(qū)旅游資源豐富，而且價(jià)值很高，可以通過(guò)對(duì)某個(gè)景區(qū)進(jìn)行價(jià)值分析，預(yù)測(cè)其在未來(lái)一定時(shí)期的現(xiàn)金流量，以此為基礎(chǔ)，發(fā)行資源抵押證券，為景區(qū)建設(shè)和新景點(diǎn)的開發(fā)進(jìn)行融資。

2．積極拓寬西部中小企業(yè)直接融資渠道

目前我國(guó)服務(wù)于中小企業(yè)的直接融資渠道尚未建立，中小企業(yè)在資本市場(chǎng)中處于嚴(yán)重的缺位狀態(tài)。由于我國(guó)對(duì)股票發(fā)行和上市的條件要求很高，中小企業(yè)達(dá)不到要求，加上中小企業(yè)利用資本市場(chǎng)的制度和信息成本與主板市場(chǎng)存在不對(duì)稱性，根本不可能到上海、深圳兩大主板市場(chǎng)融資。所以對(duì)發(fā)展前景好、效益高的中小企業(yè)，地方財(cái)政可以提供擔(dān)保發(fā)行企業(yè)債券進(jìn)行融資，為有潛力的中小企業(yè)提供上市融資的空間。西部并不是所有地區(qū)經(jīng)濟(jì)都不發(fā)達(dá)，某些企業(yè)在全國(guó)也是處于領(lǐng)先地位，只要國(guó)家在股票發(fā)行、企業(yè)上市的區(qū)域分布上適當(dāng)向西部地區(qū)傾斜，西部同樣能培養(yǎng)出優(yōu)秀的上市企業(yè)。同時(shí)西部地區(qū)可以建立各種形式、各種層次的區(qū)域性資本市場(chǎng)。如：建立西部證券交易所，開放和發(fā)展西部場(chǎng)外股權(quán)交易市場(chǎng)等，不但有利于吸收西部自有資金，而且能夠吸收東部資金的投入，從而擴(kuò)大了資金的來(lái)源。

（五）加強(qiáng)企業(yè)管理，提高自身的融資能力

西部中小企業(yè)管理比較落后，這在很大程度上增加了融資的難度。企業(yè)首先必須加強(qiáng)和深化內(nèi)部管理，以提高產(chǎn)品質(zhì)量和滿足消費(fèi)者需求為前提，科學(xué)規(guī)范企業(yè)內(nèi)部規(guī)章制度與流程，樹立企業(yè)全新經(jīng)營(yíng)理念，加強(qiáng)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)意識(shí)。西部中小企業(yè)底子薄、設(shè)備陳舊、規(guī)模小、可供抵押的資產(chǎn)有限，加之部分企業(yè)在經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中不講信用、不守合同、拖欠貨款、惡意逃債等違法行為，同時(shí)企業(yè)信用擔(dān)保體系還未建立健全，無(wú)歷史信用數(shù)據(jù)，企業(yè)財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)真實(shí)度不高，使得銀行不愿也不敢將資金放到中小企業(yè)，因此，只有加強(qiáng)和完善企業(yè)自身信用制度建設(shè)，才能解決好信息不對(duì)稱問(wèn)題。一方面企業(yè)要遵規(guī)守法、營(yíng)造良好的中小企業(yè)信用基礎(chǔ)。另一方面要加強(qiáng)基礎(chǔ)管理工作，建立健全、規(guī)范、完善的財(cái)務(wù)管理制度，要依法建賬，確保會(huì)計(jì)資料真實(shí)完整，嚴(yán)格按照國(guó)家統(tǒng)一的會(huì)計(jì)制度規(guī)定進(jìn)行會(huì)計(jì)核算，堅(jiān)決摒棄賬外賬等一切弄虛作假行為。加強(qiáng)日常會(huì)計(jì)記錄，定期向利益相關(guān)者提供全面準(zhǔn)確的財(cái)務(wù)信息，減少信息不對(duì)稱，從而減少銀行對(duì)企業(yè)的信用危機(jī)。同時(shí)保證按期如數(shù)償還銀行貸款，逐步在社會(huì)上樹立起守信用、重履約的良好形象。這樣既能增加企業(yè)財(cái)務(wù)信息的透明度，又有利于銀行的監(jiān)督，降低銀行為企業(yè)貸款的風(fēng)險(xiǎn)，從而解決中小企業(yè)融資難的問(wèn)題。

總之，要切實(shí)解決西部中小企業(yè)融資難問(wèn)題是一個(gè)需要全社會(huì)共同參與共同努力的系統(tǒng)工程。相信隨著我國(guó)社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制的不斷完善，對(duì)外開放程度的不斷提高，各經(jīng)濟(jì)主體的管理能力不斷增強(qiáng)，西部中小企業(yè)融資難問(wèn)題終將逐步解決。